您是否希望輕易且經濟地增長您的錢？好吧，指數基金可能適合您。在本指南中，我們將介紹在使用MarkHebner潛入面試部分之前投資指數基金的基礎知識。要立即跳過它，請使用下面的鏈接。
- 什麼是索引基金？
- 索引資金的好處
- 索引資金的缺點
- 如何投資索引資金
- q和markhebner
什麼是索引基金？
索引資金是一種與各種相互基金或交換交易基金（ETF）的類型股票。一般來說，他們經濟實惠，危險程度較小，對初學者的良好投資。此外，您還可能會經歷緩慢，但仍然是穩健的投資回報。低收入指數資金是指數資金，因為他們的管理方式。例如，一支球隊並沒有保持密切關注它以使市場預測。在某些情況下，您的投資組合由AI軟件完全管理。
索引資金的好處
大多數人投資由於投資組合多樣化，低成本和堅實的回報，指數基金。我們將仔細看看下面的每個原因。
portfolio多樣化
投資索引資金意味著具有多元化的投資組合，風險最小。例如，作為最著名的指標基金之一的標準普爾500指數基金由500個成立的公司組成，包括Apple，Tesla，Facebook，Microsoft等。有一個圓滿的投資組合，您將不會將所有資金放入一股股票中。這使您的投資使您的投資更安全，以防您投入的一家公司開始做得很差。
低成本
當您投資索引基金時，您通常必須支付費用比率，這是年費基於您投入的總金額。由於指數資金被動管理，這種費用比率範圍從0.03％到.05％，這遠低於積極管理的資金，該資金具有1％或2％的年度費用。從長遠來看，這可能意味著對你的巨大節省。
solidreturns
大多數時間，索引基金將優於一個積極的相互管理基金。這通常是由於人的干擾。積極的基金經理可以做出糟糕的決定，導致你賠錢。然而，在市場的緩慢和穩定增長中投注通常是一個相當安全的賭注。
指標資金的缺點
在一天結束時，指數基金仍然是一項投資，這意味著無論風險如何最小，都有仍然有機會賠錢。
減少保護
索引資金被動地管理，遺棄漏洞。積極的共同基金有一個團隊積極尋找趨勢的股票指數，並在股東經歷襲擊之前清算資產。2020年是一個極其不穩定的一年，而指數基金被認為是安全的，它們仍然面臨大量損失。
缺乏靈活性
缺乏靈活性可以推動一些投資者遠離指數基金。指數基金經理有一定的政策，他們必須嚴格堅持。所以，如果索引正在下降，那麼只有這麼多的基金管理人員就可以做到了。
忘記致富快速
如果您認為您將通過投資指數基金成為下一個沃倫巴菲特，您可能希望重新考慮這一想法。由於您的資金在各種股票中展開，其中一個迅速傾斜不會改變投資的價值過夜。
如何投資指數資金
1.pick哪個索引
如上所述，最可知的索引之一是標準普爾500500.然而，還有其他人，例如
- bloombergbarclays美國匯總債券指數
- 道瓊斯工業平均水平（Djia）
- 保真500索引資金
- mscieafe
- nasdaq複合材料
- russell200
您決定的索引取決於您的投資經驗和策略。在您決定之前，請查看它在過去的表現。理想情況下，您正在尋找一個股票市場指數，同時經歷增長。
2.選擇您所需的索引基金
在索引上，您必須找到跟踪它的最佳索引基金。對於索引，您將有充足的選擇可供選擇。要縮小它，請記住以下問題：
- 費用比率是多少？
- 是否有帳戶最低和最低投資您應該了解？
- 哪個投資基金的成本最低？
- 是有的放置在索引基金上的展位？
3.difide您要購買
要開始投資，可以通過經紀公司或共同基金提供商購買索引基金。您在購買之前，您應該考慮很多方面，例如總成本，便利性和基金變化。
如果您想要更多關於如何投資股票市場或想要了解股票市場指數的工作，請查看我們的投資博客。繼續閱讀我們的一對一訪談Index基金的作者：積極投資者和創始人和指數基金顧問總裁的12步恢復計劃（www.ifa.com）。
q和帶markhebner
為什麼投資者應該在積極管理的資金上選擇指數資金？
“我實際上開始了積極投資的想法真的是對投資者的賭博成癮，因此他們應該通過我的12步恢復計劃，以獲得積極投資者，基本上拆除整個想法積極投資和描述了更謹慎的被動投資策略。“
根據教授巴拉斯，塞拉特和Werners的一項研究，99.4％的2,076個共同基金經理展示了真正的股票採摘技巧的證據從1975年到2006年的32年期間。剩下的0.6％越優於指數的0.6％是“從零統計上無法區分”。或者像MarkHulbert所說，“只是幸運的。”
，但是投資者倒入積極管理的資金。為什麼這是？
“在一天結束時，你選擇一個活躍的經理的原因之一是你相信他將為一個基金提供alpha-forsup返回它適當的基準。
本研究所說的是，管理人員每年擊敗他們的基準是罕見的。你發現的是多年來他們做得更好;有些年份，他們更糟糕。平均而言，它們可能是積極的，但回報越大，它越可能是由於機會。
如果你不相信我所說的話，仔細閱讀了這項研究。如果您了解它，您將永遠不會再支付基金經理3到10次您為索引基金支付的費用。“
但基金管理人員似乎總是吹捧他們擊敗他們的基準。它們是否歪曲了它們的結果？
“活躍管理器似乎擊敗基準的主要原因之一是因為已經選擇了錯誤的基準，第一個。
二號，他們在整個歷史中漂移，以便更合適的基準是一個移動的基準，一年可能更接近大增長，明年更接近大值，等等。
所有投資分析中的缺失鍊接是適當的基準測試。“
您的證據是什麼？
”我們做了614個相互資金的研究10年，只有0.16％的人-基本上是一個-有一個人的回報，擊敗了所謂的“多元回歸基準。”除了這兩項研究之外，可能存在100種不同的研究結論以不同的方式。這就是為什麼我永遠不會支付經理的原因是積極管理我的投資組合。“
，喬治索羅斯這樣的投資者似乎始終會隨著時間的推移生成alpha？
“一秒鐘。給我alpha的標準偏差;他的alpha是多麼波動的揮發性？你在術語中滑倒了，他“一直”有阿爾法。我保證了你不是這種情況。在我們的研究中我剛剛提到的，614名經理中的80人有積極的α。平均α為0.84％。α的平均標準偏差為5.64％。通過這兩個數字，我計算出我需要180年的數據，然後我可以獲得95％的信心他們聲稱的alpha實際上並沒有歸零。
你與soros這樣的經理有一個問題關閉一些資金。不包括封閉資金被稱為數據的生存偏見。這些資金有多可怕？會發生什麼是經理基本上關閉了糟糕的事情並留下了姓名的原因。
為什麼不可能讓那些結果不好的可能性不是因為才有機會？投資行業在我稱之為“嚴格的統計分析”的情況下有一個可怕的記錄。“
您對推薦索引資金有哪些原因？
“風險適當的返回實際上是索引基金或基準捕獲。投資者的真正問題是“我如何定位我的投資組合，以獲得最佳的機會實際捕獲我所花款的風險？”
有三個關鍵元素。第一是符合您標準的每項投資的完全多樣化。所以，如果你想投資小帽子，你想要整個世界中的所有小型股票。
你想要滿足你的Definitio的10,000股小，因為這最小化了這些股票的定價中的隨機誤差。價格只是最好的估計，而不是完美的價格。“
將改善投資者機會的第二個元素是什麼？
”以及我們最小化的方式這些隨機誤差甚至進一步是通過持有風險適當的時期-第二關鍵元素。你持有的時間越長，你越多，你就越可能適當地支付你所採取的風險。“
和第三個元素？
“在絕對最低限度下保持您的成本和稅收。投資組合營業額是這些費用的一部分。我不希望經理試圖確定哪些股票是錯誤的。
當世界上有5,000,000名願意的買家和5,000,000名願意的賣家，在赫克的情況下，經理在超過10,000,000人時都知道交易員？“
您可以更詳細地解釋一下多樣化如何幫助投資者捕獲適當的返回？
”索引的預期返回是與那個指數的每股股票一樣，但該指數更加確定地實現了預期的回報。現在，活動經理會挑戰這一點，但我們不知道將來會產生哪些股票的股票。這是在研究中缺乏股票採摘技能的缺乏缺乏呢？
這一意味著什麼，多樣化是您的伙伴和投資中唯一的免費午餐，因為您可以購買該指數同樣或更低的成本比購買庫存，並且具有相同的預期回報。“
首先將您吸引到這個主題？
”a我的朋友在一輛車裡殺死了他的遺傳們大量的錢。她在被各種投資經理反彈後對我說：“你是一個很好的商人;你必須了解投資。幫助我翻譯我的投資經理告訴我的內容。“在那一點上，我有12年的摩根士丹利，真的永遠不會理解他們所做的一切。所以，我告訴她，“你知道，我一直想挖掘我自己的投資組合，你給了我需要的推動。
我買了JohnBogle的書籍和BurtonMalkiel書籍，20人。而且你知道，自70年代初以來，我一直在告訴你。
無論如何，我決定真正需要為投資者提供真正的素質教育，讓他們這樣做對，所以我寫了這本書。“
如何投資指數基金：用格雷戈里塔加特寫的MarkHebner採訪。
